
Σε σημαντικά κέρδη από την αγορά ακινήτων προσβλέπουν οι τραπεζικές διοικήσεις, εκτιμώντας ότι ο εν εξελίξει ανοδικός κύκλος στην κτηματαγορά αποτελεί μία μοναδική ευκαιρία για την αναπλήρωση μέρους του αναληφθέντος κόστους εξυγίανσης των ισολογισμών τους. Ειδικότερα, προσδοκούν τόσο την ενίσχυση των εσόδων τους από τις πωλήσεις συνδεδεμένων με χρέη ενεχύρων όσο και τη χρηματοδότηση συναλλαγών κόκκινων χαρτοφυλακίων και μεταβιβάσεων περιουσιακών στοιχείων, που θα μπορούσαν να φθάσουν ακόμη και τα 20 δισ. ευρώ έως το 2026.
Αναπόφευκτες ζημιές
Η αλήθεια είναι ότι το κόστος επαναφοράς των δεικτών καθυστερήσεων σε μονοψήφια ποσοστά από τα ιστορικά υψηλά της προηγούμενης δεκαετίας, υπό τη μορφή έκτακτων προβλέψεων, δεν ήταν δυνατόν να αποφευχθεί, λόγω της πίεσης του επόπτη για γρήγορα αποτελέσματα. Ταυτόχρονα τα πιστωτικά ιδρύματα δέχονται πίεση στα έσοδα από τόκους, καθώς τα κόκκινα δάνεια συνεισφέρουν και αυτά στην οργανική κερδοφορία, σε αξιοσημείωτο βαθμό.
Είναι χαρακτηριστικό ότι οι τέσσερις συστημικοί κατάφεραν μέσα σε περίπου 2,5 χρόνια να μειώσουν τις επισφάλειες από το 45% στο 10% των συνολικών τους χαρτοφυλακίων.
Μόνο πέρυσι αποενοποιήθηκαν 38,5 δισ. ευρώ, μειώνοντας τα εντός ισολογισμού NPEs στα 15 δισ. ευρώ. Σύμφωνα με τα όσα ανακοίνωσαν οι 4 μεγάλοι του κλάδου, το κόστος για τις συναλλαγές αυτές έφθασε το 2021 τα 5 δισ. ευρώ, τα οποία ήλθαν να προστεθούν στις έκτακτες προβλέψεις των 2 δισ. ευρώ του 2020.
Οι στόχοι του 2022
Η προσπάθεια θα συνεχιστεί και στην εφετινή χρήση, με στόχο την περαιτέρω μείωση των δεικτών καθυστερήσεων έως το τέλος του ερχόμενου Δεκεμβρίου (Alpha Bank: 7%, Eurobank: 6,8%, Εθνική 6%, Πειραιώς 8%).
Ενα από τα μεγάλα στοιχήματα λοιπόν για την ενίσχυση της κερδοφορίας τους, αποτελεί η αγορά ακινήτων. Τα μηνύματα των CEOs των τραπεζών που συνόδεψαν τις ανακοινώσεις των αποτελεσμάτων της περυσινής χρήσης ήταν αισιόδοξα, δεδομένων των δύσκολων συνθηκών μετά τη ρωσική εισβολή στην Ουκρανία.
Η κεντρική εκτίμηση είναι ότι τα θεμελιώδη μεγέθη της ελληνικής οικονομίας, σε συνδυασμό με την επάρκεια χρηματοδοτικών πόρων, είναι ικανά να διατηρήσουν την ανάπτυξη σε ικανοποιητικά επίπεδα. Για την κτηματαγορά, τα τμήματα ανάλυσης των συστημικών ομίλων προβλέπουν μία μέση ετήσια αύξηση τιμών 4%-5% έως το 2026, διαβλέποντας ότι η ζήτηση θα παραμείνει υψηλή.
Η στρατηγική
Στο πλαίσιο αυτό, η στρατηγική που θα εφαρμοστεί κινείται σε τρεις άξονες:
- Ρευστοποιήσεις ακινήτων: Ο στόχος των τραπεζικών διοικήσεων είναι η διάθεση τόσο σε έλληνες όσο και σε ξένους επενδυτές ενός εύλογου αριθμού ακινήτων από το σημερινό στοκ των 20.000. Πέραν των πωλήσεων, επιπλέον έσοδα μπορούν να προκύψουν και από μισθώσεις, σε μία περίοδο που τα ενοίκια στις κατοικίες βρίσκονται σε υψηλά πολλών ετών.
Πάντως, δεν προβλέπονται μαζικές πωλήσεις ώστε να μην επηρεαστούν αρνητικά οι αξίες. Επιπλέον, οι τράπεζες σε αυτήν τη φάση δεν σκοπεύουν να ρευστοποιήσουν οικιστικά και επαγγελματικά ακίνητα με σημαντική έκπτωση και είναι διατεθειμένες να περιμένουν την κατάλληλη στιγμή για να μεγιστοποιήσουν τα τιμήματα.
- Εργασίες από νέα δάνεια: Σημαντικά κέρδη έχουν να αποκομίσουν οι τράπεζες και από τη χρηματοδότηση των αυξημένων μεταβιβάσεων ακινήτων που αναμένονται τα επόμενα χρόνια. Στο πλαίσιο αυτό, θα επικεντρωθούν στη χορήγηση στεγαστικών δανείων στους τελικούς χρήστες που θα αποκτήσουν περιουσιακά στοιχεία μέσω πλειστηριασμών, αλλά και απευθείας πωλήσεων είτε από τα ίδια τα πιστωτικά ιδρύματα είτε από τρίτους επενδυτές.
- Δευτερογενής αγορά NPEs: Ιδιαίτερο ενδιαφέρον παρουσιάζει και η δευτερογενής αγορά NPEs, που στο τέλος του 2021 έφθασε τα 80 δισ. ευρώ. Πλέον τα εγχώρια πιστωτικά ιδρύματα έχουν τη ρευστότητα να χτυπήσουν δουλειές που μέχρι σήμερα έπαιρναν ξένες τράπεζες. Ο λόγος γίνεται για τη χρηματοδότηση συναλλαγών μεταβίβασης χαρτοφυλακίων μη εξυπηρετούμενων ανοιγμάτων που θα γίνουν από εδώ και στο εξής.


Latest News

Ο πιο ακριβοπληρωμένος τραπεζίτης και η αποζημίωση - μαμούθ για το 2024
Ελαβε συνολική αποζημίωση 15,6 εκατ. ευρώ για το 2024 - Πάνω από το μέσο εισόδημα των CEOs στις 10 μεγαλύτερες τράπεζες της Ευρώπης

Λαζαράκου: Οι επενδυτές πρέπει να νιώθουν ότι τα δικαιώματά τους προστατεύονται
Για το πλαίσιο της εταιρικής διακυβέρνησης και τις δυνητικές βελτιώσεις μίλησε η πρόεδρος της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς Βασιλική Λαζαράκου

Στα 51 ευρώ ανεβάζει την τιμή στόχο για την Metlen η Eurobank Equities
Η Eurobank Equities αναφέρεται στο επερχόμενο Capital Markets Day της Metlen (28 Απριλίου), αναμένοντας σημαντικό περαιτέρω upside όσων αφορά στις μελλοντικές προβλέψεις για την κερδοφορία της εταιρείας

Η Fais Group εξαγοράζει το 100% θυγατρικής - Η πρώτη επένδυση μετά την είσοδο στο XA
Η εξαγορά από την Fais Group έγινε με τη χρήση των εσόδων που άντλησε από τη δημόσια προσφορά για την εισαγωγής το Χρηματιστήριο

ΤΜΕΔΕ: Νέα δεδομένα για τις εξειδικευμένες ανταποδοτικές ασφαλιστικές καλύψεις
«Ενισχύουμε τις ανταποδοτικές καλύψεις των μελών, με ένα και μόνο στόχο, να είμαστε δίπλα τους οποτεδήποτε το χρειαστούν», τονίζει ο Πρόεδρος του ΤΜΕΔΕ

«Ταύρος» για τις ελληνικές τράπεζες η UBS - Βλέπει περιθώριο ανόδου έως 30%
Παραμένει θετική για τις ελληνικές τράπεζες η UBS, με αξιολογήσεις αγοράς και στις τέσσερις συστημικές - Πού «συνωστίστηκαν» οι επενδυτές

ΕΤΕπ: Δάνειο 95 εκατ. ευρώ για φοιτητικές εστίες στο Πανεπιστήμιο Κρήτης
Η Ευρωπαϊκή Τράπεζα Επενδύσεων (ΕΤΕπ) συγχρηματοδοτεί με δάνειο ύψους €95 εκατ. την κατασκευή και λειτουργία φοιτητικών εστιών και νέων ακαδημαϊκών εγκαταστάσεων στο Πανεπιστήμιο Κρήτης

Mega deal στον τουρισμό - Η Sani/Ikos εξαγοράζει 3 ξενοδοχεία της Goldman για 400 εκατ.
Η Sani/Ikos είχε είχε αποκτήσει πριν μερικά χρόνια η Goldman Sacs από τον ξενοδοχειακό όμιλο Γρηγοριάδη

Intralot: Επέκταση για την αποπληρωμή ομολογιακού 100 εκατ.
Τι ανακοίνωση η εισηγμένη εταιρεία

Το comeback της ΑΒ Βασιλόπουλος: Η εξαγορά στη Μήλο και η επέκταση στη Β. Ελλάδα
Αποδίδει το πλάνο λειτουργικού μετασχηματισμού της ΑΒ Βασιλόπουλος – Οι τρεις κινήσεις απέναντι στον ανταγωνισμό - Πού ανοίγουν νέα καταστήματα