Η θύελλα που έχει ξεσπάσει στον παγκόσμιο τραπεζικό τομέα μετά την κατάρρευση των δύο περιφερειακών τραπεζών των ΗΠΑ, SVB και Signature Bank, καθώς και τη συμφωνία διάσωσης της Credit Suisse, έχει οδηγήσει σε εισροές περισσότερων από 286 δισ. δολάρια στην αμερικανική χρηματαγορά, καθώς οι επενδυτές αποσύρουν τις καταθέσεις από τις τράπεζες αναζητώντας στα ομόλογα ασφαλή καταφύγια για τα κεφάλαιά τους. Σύμφωνα με τον πάροχο δεδομένων EPFR ο Μάρτιος αναδεικνύεται στον μήνα με τις μεγαλύτερες εισροές στις χρηματαγορές.
SVB: Πωλήθηκε στην First Citizens BancShares
Μεγάλοι κερδισμένοι από αυτή την εξέλιξη αναδεικνύονται μέχρι τώρα οι Goldman Sachs, JPMorgan Chase και Fidelity, οι οποίες επωφελούνται από μεγάλες εισροές, όπως γράφουν οι FT.
Goldman Sachs
Για την ακρίβεια, τα αμοιβαία κεφάλαια της Goldman στις ΗΠΑ έχουν εισπράξει σχεδόν 52 δισ. δολάρια, αυξημένα κατά 13% σε σύγκριση με την 9η Μαρτίου, μια μέρα πριν η SVB πέρασε μετά την κατάρρευσή της στην αρμοδιότητα της Ομοσπονδιακής Επιτροπής Ασφάλισης Καταθέσεων.
JPMorgan – Fidelity
Τα κεφάλαια της JPMorgan κέρδισαν σχεδόν 46 δισ. δολάρια και η Fidelity κατέγραψε εισροές περίπου σχεδόν 37 δισ. δολαρίων, σύμφωνα με στοιχεία του iMoneyNet με αναφορά στο πρωί της 24ης Μαρτίου.
Τα αμοιβαία κεφάλαια της χρηματαγοράς διαθέτουν συνήθως περιουσιακά στοιχεία πολύ χαμηλού κινδύνου που είναι εύκολο να αγοραστούν και να πουληθούν, συμπεριλαμβανομένου του βραχυπρόθεσμου χρέους της κυβέρνησης των ΗΠΑ.
Οι ροές
Οι διαθέσιμες αποδόσεις είναι πλέον οι καλύτερες των τελευταίων ετών, καθώς αυξάνονται παράλληλα με τα επιτόκια, τα οποία έχουν εκτοξευτεί σε υψηλά 15 ετών μετά τις αλλεπάλληλες αυξήσεις από τη Fed.
Ο ρυθμός των εισροών έχει επιταχυνθεί το τελευταίο δεκαπενθήμερο, ιδίως από τους μεγάλους καταθέτες που αναζητούν ασφαλή καταφύγια. Ενώ αμερικανοί αξιωματούχοι συμφώνησαν να σταματήσουν όλες τις καταθέσεις στη SVB και τη Signature Bank που κατέρρευσαν σχεδόν ταυτόχρονα, δεν έχουν εγγυηθεί για εκείνες που υπερβαίνουν τα 250.000 δολάρια σε άλλες τράπεζες.
«Βλέπουμε μετατοπίσεις σε κεφάλαια χρηματαγοράς από όλους τους επενδυτικούς τομείς», αναφέρει ο Ashish Shah, επικεφαλής επενδύσεων για δημόσιες επενδύσεις στην Goldman Sachs Asset Management.
Σύμφωνα με έρευνα της Bank of America, η άνοδος των ροών αυτόν τον μήνα διαμόρφωση τα συνολικά περιουσιακά στοιχεία σε αμοιβαία κεφάλαια σε ρεκόρ 5,1 τρισεκατομμυρίων δολαρίων στα μέσα της προηγούμενης εβδομάδας.
Αντίστοιχα, στοιχεία από το Ινστιτούτο Επενδυτικών Εταιρειών δείχνουν ότι τοι επενδύσεις μετατοπίζονται ειδικά σε κεφάλαια που κατέχουν κρατικό χρέος των ΗΠΑ, τα οποία θεωρούνται οι ασφαλέστεροι προορισμοί. Τα λεγόμενα prime funds, τα οποία κατέχουν τραπεζικό χρέος και εταιρικά χαρτιά, είχαν μικρές εκροές. Οι μεγαλύτερες εισροές έχουν πάει σε κεφάλαια που σχετίζονται με τράπεζες της Wall Street και τους μεγαλύτερους επενδυτικούς οίκους.
Τα στοιχεία της Fed δείχνουν ότι οι τραπεζικές καταθέσεις μειώθηκαν την εβδομάδα έως τις 15 Μαρτίου, από 17,6 τρισ. δολάρια σε 17,5 τρισ. δολάρια και οι καταθέσεις σε μικρές τράπεζες μειώθηκαν από 5,6 τρισ. δολάρια σε 5,4 τρισ. δολάρια.
Ο Νιλ Κασκάρι, επικεφαλής της Minneapolis Fed, δήλωσε την Κυριακή ότι οι πιέσεις στον τραπεζικό τομέα έφεραν τις ΗΠΑ πιο κοντά σε ύφεση.
«Σίγουρα μας φέρνει πιο κοντά», είπε ο Kashkari στο Face the Nation του CBS. «Αυτό που είναι ασαφές για εμάς είναι πόσο μεγάλο μέρος αυτών των τραπεζικών πιέσεων οδηγεί σε εκτεταμένη πιστωτική κρίση».
Latest News
Πώς ξόδεψαν οι καταναλωτές στο κινεζικό Black Friday
Το Singles Day είναι το αντίστοιχο Black Friday στην Κίνα και διαρκεί για βδομάδες
Η Gen Z είναι τελικά η γενιά που τα βρήκε πιο δύσκολα από τις προηγούμενες;
Τα τελευταία στοιχεία δείχνουν ότι είναι πιο δύσκολο από ποτέ για τους νέους να γίνουν οικονομικά ανεξάρτητοι, σε ένα τοπίο αυξανόμενης οικονομικής ανασφάλειας
Το κρυφό υπερόπλο των αλυσίδων φαστ φουντ - Πώς κρατούν πιστούς τους καταναλωτές
Οι αλυσίδες φαστ φουντ προσφέρουν αποκλειστικές υπηρεσίες σε πιστούς πελάτες και κερδίζουν μία σίγουρη πηγή εσόδων
Ανταγωνισμοί στους λιωμένους πάγους - Πώς θα αποφευχθεί το χάος στην παρθένα ήπειρο
Το μόνο που βρίσκεται μεταξύ του status quo και του χάους στην Ανταρκτική είναι μια εύθραυστη Συνθήκη του 1959
Η επόμενη μέρα για την οικονομία - Τα σενάρια μετά τις εκλογές στις ΗΠΑ [γράφημα]
Τεράστια πρόκληση το μεγάλο έλλειμμα - Κλειδί οι ισορροπίες στο Κογκρέσο μετά τις εκλογές
Το δυστύχημα στα Τέμπη, δεν έπρεπε να συμβεί - Η ασφάλεια κορυφαία προτεραιότητά μου, λέει ο Τζιτζικώστας
Ο υποψήφιος για τη θέση του Επιτρόπου Μεταφορών μιλώντας στο Ευρωπαικό Κοινοβούλιο είπε ότι « Ένα τέτοιο δυστύχημα δεν πρέπει να ξανασυμβεί πουθενά στην Ευρώπη»
Μείωση ρεκόρ, 250 μονάδες βασης, στα επιτόκια απο την κεντρική τράπεζα του Πακιστάν
Μετα τη μείωση, το βασικό επιτόκιο της κεντρικής τράπεζας του Πακιστάν είναι στο 15%
Boeing: Κρίσιμη ψηφοφορία για την απεργία
Τι προβλέπει η τέταρτη προσφορά της Boeing
Προσπάθειες να διασωθεί η κυβέρνηση στη Γερμανία - Ο «κλάδος ελαίας» του Χάμπεκ
«Είναι η χειρότερη δυνατή στιγμή για να αποτύχει η κυβέρνηση στη Γερμανία», λέει ο Ρόμπερτ Χάμπεκ την παραμονή των εκλογών στις ΗΠΑ
Τι θα σημάνει για τις αμυντικές βιομηχανίες της ΕΕ η εκλογή Τραμπ
Για τις αμυντικές βιομηχανίες μια νίκη του Τράμπ θα σημάνει άνοδο για τις μετοχές τους αλλά θα δημιουργήσει και ευκαιρίες