Ελλάκτωρ: Αλλαγή στο deal Reggeborgh – Motor Oil μετά την πώληση της Άκτωρ

Σαφείς προθέσεις για περαιτέρω ισχυροποίηση της θέσης της στην Ελλάκτωρ δείχνει η Motor Oil.

Μετά από σχεδόν 11 μήνες του deal που έφερε τον ενεργειακό όμιλο στο όμιλο κατασκευών, αποκτώντας το μερίδιο εφοπλιστών Μπάκου – Καϋμενάκη και το 75% των ΑΠΕ της Ελλάκτωρ, ανακοινώθηκε τροποποίηση της συμφωνίας με τους μεγαλομετόχους της Reggeborgh. Με αυτή η Motor Oil δείχνει την πρόθεση της να αυξήσει μελλοντικά τη θέση της στην Ελλάκτωρ.

Motor Oil: Απέκτησε την «Θαλής περιβαλλοντικές υπηρεσίες»

Σημειώνεται ότι σήμερα η Motor Oil ελέγχει το 29,87% των μετοχών της κατασκευαστικής.

Η νέα συμφωνία

Πιο συγκεκριμένα, και όπως προκύπτει από τις ανακοινώσεις στο Χρηματιστήριο Αθηνών, στην προ 11 μηνών συμφωνία οι Ολλανδοί με τον ελληνικό ενεργειακό όμιλο είχαν συμφωνήσει ώστε δύο χρόνια μετά την 6^η Μαίου του 2022 να ενεργοποιήσουν σχετικό δικαίωμα (call option και put option, αντίστοιχα) για μετοχές που αντιστοιχούν στο 14,94%. Πρόκειται για 52 εκατ. μετοχές της Motor Oil στην κατασκευαστική και με βάση τον τότε όρο η Reggeborgh θα μπορούσε να τις αποκτήσει σε προσυμφωνημένη τιμή 1,75 ευρώ ανά μετοχή.

Οι δύο μέτοχοι ανακοίνωσαν την τροποποίηση της συμφωνίας για μικρότερο ποσοστό μετοχών και συγκεκριμένα για το 7,46%.

Κίνηση που ερμηνεύεται από παράγοντες της αγοράς ως πρόθεση της Motor Oil να δυναμώσει το μετοχικό του ρόλο στην Ελλάκτωρ.

Για την ακρίβεια, όπως προκύπτει και από άλλη ανακοίνωση της Ελλάκτωρ αν η Reggeborgh αποκτούσε το συμφωνημένο προ ενδεκαμήνου πακέτου μετοχών της Motor Oil το ποσοστό των μετοχών της θα ήταν στο 61,08%. Με τη νέα συμφωνία το ποσοστό της στην Ελλάκτωρ, θα είναι στο 52,63%.

Άρα, η Motor Oil ισχυροποιεί τη μετοχική της συμμετοχή στην κατασκευή.  

 Η πώληση της Άκτωρ

 Οι προαναφερόμενες εξελίξεις, σύμφωνα με παράγοντες της αγοράς, κινήθηκαν μετά την πώληση της Άκτωρ (κατασκευαστικός βραχίονας), θυγατρική της Ελλάκτωρ.

Πηγές αναφέρουν, ότι όσο η Άκτωρ παρέμεινε στον όμιλο και ήταν ζημιογόνος, η πλευρά της Motor Oil θέλησε να πσορατατεύσει με τον καλύτερο δυνατό τρόπο τα συμφέροντα των μετόχων της. Για το λόγο αυτό άλλωστε προχώρησε και στην προ ενδεκαμήνου συμφωνία πώλησης μετοχών της με προσυμφωνημένη τιμή.

Η πώληση της Άκτωρ, λέγεται στην αγορά, ξεκλείδωσε και την ανοδική τροχιά της μετοχής της καθώς οι υπόλοιπες δραστηριότητες της Ελλάκτωρ δεν έχουν το ρίσκο που είχε η κατασκευαστική.

Συνεπώς, όπως εξηγούν αναλυτές, η κίνηση της Motor Oil να περιορίσει το ποσοστό των μετοχών της που ενδεχομένως να πουλήσει μετά από δύο χρόνια σε προσυμφωνημένη τιμή, φανερώνει και μία διάθεση να αποκομίσει μεγαλύτερα οφέλη αν τελικά αποφασίσει να αποχωρήσει. Και αυτό καθώς δεν αποκλείεται η τιμή της μετοχής να είναι υψηλότερη από την προσυμφωνημένη τιμή των 1,75 ευρώ.   

 Αναλυτικότερα οι ανακοινώσεις έχουν ως εξής:

Motor Oil

Σε συνέχεια της από 6 Μαΐου 2022 ανακοίνωσης, η ΜΟΤΟΡ ΟΪΛ (ΕΛΛΑΣ) ΔΙΥΛΙΣΤΗΡΙΑ ΚΟΡΙΝΘΟΥ Α.Ε. (εφεξής η Εταιρεία) ανακοινώνει την τροποποίηση των όρων της συμφωνίας με την REGGEBORGH INVEST B.V. η οποία αρχικά προέβλεπε τη δυνατότητα πιθανής μείωσης του ποσοστού της Εταιρείας στο μετοχικό κεφάλαιο της ΕΛΛΑΚΤΩΡ Α.Ε. κατά 52.000.000 μετοχές στην τιμή κτήσης των παραπάνω μετοχών (Ευρώ 1,75) μετά την παρέλευση περιόδου δύο ετών. Πλέον ο παραπάνω αριθμός μετοχών εκδόσεως ΕΛΛΑΚΤΩΡ Α.Ε. συμφωνήθηκε μεταξύ Εταιρείας και REGGEBORGH INVEST B.V. σε 26.000.000.

Ειδικότερα, η Εταιρεία έχει το δικαίωμα προαίρεσης (put option) να ζητήσει από τη REGGEBORGH INVEST B.V να αγοράσει τις 26.000.000 μετοχές εκδόσεως ΕΛΛΑΚΤΩΡ Α.Ε. στην προσυμφωνημένη τιμή των Ευρώ 1,75 κατόπιν έγγραφης γνωστοποίησης οιαδήποτε ημερομηνία εντός χρονικής περιόδου από τις 6  Μαΐου 2024 και πριν τις 6 Μαΐου 2025.

Η REGGEBORGH INVEST B.V έχει το δικαίωμα προαίρεσης αγοράς (call option) να ζητήσει από την Εταιρεία την πώληση των παραπάνω 26.000.000 μετοχών εκδόσεως ΕΛΛΑΚΤΩΡ Α.Ε. στην προσυμφωνημένη τιμή των Ευρώ 1,75 κατόπιν έγγραφης γνωστοποίησης οιαδήποτε ημερομηνία εντός της χρονικής περιόδου μέχρι τις 6 Μαΐου 2025.

Επισημαίνεται ότι η τρέχουσα συμμετοχή της ΜΟΤΟΡ ΟΙΛ (ΕΛΛΑΣ) ΔΙΥΛΙΣΤΗΡΙΑ ΚΟΡΙΝΘΟΥ Α.Ε. στην ΕΛΛΑΚΤΩΡ Α.Ε. παραμένει στις 104.000.000 μετοχές (29,87% του μετοχικού κεφαλαίου) και δεν επηρεάζεται από την παραπάνω τροποποίηση των όρων της συμφωνίας

REGGEBORGH

Η εταιρεία ΕΛΛΑΚΤΩΡ ΑΕ (εφεξής η «Εταιρεία» ή/και «Εκδότρια»)  γνωστοποιεί ενημέρωση που έλαβε την 05.04.2023 από μέτοχό της, σύμφωνα με τις διατάξεις του Ν.3556/2007 και σε συμμόρφωση με την Οδηγία περί Διαφάνειας, σχετικά με τη συμμετοχή και τα δικαιώματα ψήφου  στην ΕΛΛΑΚΤΩΡ.

Η REGGEBORGH INVEST B.V, με έδρα το Rijssen της Ολλανδίας, ενημέρωσε ότι τροποποιήθηκε το από 06.05.2022 δικαίωμα προαίρεσης (Call Option) ποσοστού 14,9343% επί των δικαιωμάτων ψήφου (ήτοι 52.000.000 κοινών ονομαστικών μετοχών) της ΕΛΛΑΚΤΩΡ AE.

Συγκεκριμένα, την 31.03.2023 το προαναφερόμενο Call Option μειώθηκε σε 7,4671% επί των δικαιωμάτων ψήφου (ήτοι 26.000.000 κοινών ονομαστικών μετοχών) της ΕΛΛΑΚΤΩΡ AE.

ΕΛΛΑΚΤΩΡ

Η εταιρεία ΕΛΛΑΚΤΩΡ ΑΕ (εφεξής η «Εταιρεία» ή/και «Εκδότρια») γνωστοποιεί ενημέρωση που έλαβε την 05.04.2023 από μέτοχό της, σύμφωνα με τις διατάξεις του Ν.3556/2007 και σε συμμόρφωση με την Οδηγία περί Διαφάνειας, σχετικά με τη συμμετοχή και τα δικαιώματα ψήφου στην ΕΛΛΑΚΤΩΡ. Η REGGEBORGH INVEST B.V, με έδρα το Rijssen της Ολλανδίας, ενημέρωσε ότι τροποποιήθηκε το από 06.05.2022 δικαίωμα προαίρεσης (Call Option) ποσοστού 14,9343% επί των δικαιωμάτων ψήφου (ήτοι 52.000.000 κοινών ονομαστικών μετοχών) της ΕΛΛΑΚΤΩΡ AE. Συγκεκριμένα, την 31.03.2023 το προαναφερόμενο Call Option μειώθηκε σε 7,4671% επί των δικαιωμάτων ψήφου (ήτοι 26.000.000 κοινών ονομαστικών μετοχών) της ΕΛΛΑΚΤΩΡ AE. Κατόπιν τούτου, η συμμετοχή της μετόχου την 31.03.2023 στο μετοχικό κεφάλαιο της Εκδότριας διαμορφώθηκε ως ακολούθως:

A. Αριθμός μετοχών και ισάριθμων δικαιωμάτων ψήφου (που ενσωματώνονται σε μετοχές):

(i) Άμεση συμμετοχή: το ποσοστό των δικαιωμάτων ψήφου στην Εκδότρια διαμορφώθηκε σε 29,5433% (ήτοι 102.867.595 κοινές μετά ψήφου ονομαστικές μετοχές) από 30,5222% (ήτοι 106.275.775 κοινές μετά ψήφου ονομαστικές μετοχές)

(ii) Έμμεση συμμετοχή (μέσω της θυγατρικής του μετόχου REGGEBORGH, RB ELLAKTOR HOLDING B.V.): 15,6249% (ήτοι 54.404.755 κοινές μετά ψήφου ονομαστικές μετοχές)

Συνολικό ποσοστό συμμετοχής και δικαιωμάτων ψήφου (άμεσo (i) και έμμεσo (ii)): 45,1682% (ήτοι 157.272.350 κοινές μετά ψήφου ονομαστικές μετοχές) από 46,1471% (ήτοι 160.680.530 κοινές μετά ψήφου ονομαστικές μετοχές) επί του συνόλου των δικαιωμάτων ψήφου της ΕΛΛΑΚΤΩΡ.

Β. Χρηματοπιστωτικά μέσα, σύμφωνα με το άρθρο 11 παρ.1.β του ν. 3556/2007, ήτοι δικαίωμα προαίρεσης (Call Option) ποσοστού 7,4671% επί των δικαιωμάτων ψήφου (ήτοι 26.000.000 κοινών ονομαστικών μετοχών) της ΕΛΛΑΚΤΩΡ AE, με περίοδο άσκησης/μετατροπής του Call Option 36 μήνες με εκκίνηση την 06.05.2022 και λήξη την 06.05.2025. H REGGEBORGH INVEST B.V. δεν δικαιούται να ασκεί τα δικαιώματα ψήφου που συνδέονται με τις μετοχές του Call Option κατά τη διάρκεια της περιόδου άσκησης του εν λόγω Call Option.

Αριθμός μετοχών και ισάριθμων δικαιωμάτων ψήφου μετά και την πιθανή απόκτηση του Call Option:

Συνολικό ποσοστό συμμετοχής και δικαιωμάτων ψήφου (συνολική θέση Α και Β): 52,6353% (ήτοι 183.272.350 κοινές μετά ψήφου ονομαστικές μετοχές) από 61,0814% (ήτοι 212.680.530 κοινές μετά ψήφου ονομαστικές μετοχές) προηγούμενη ενημέρωση.

Πρόσθετες πληροφορίες – Παρατήρηση.

Το δικαίωμα προαίρεσης των 52.000.000 μετοχών και δικαιωμάτων ψήφου της Εκδότριας που αποκτήθηκε στις 6 Μαΐου 2022 μειώθηκε σε 26.000.000 μετοχές και δικαιώματα ψήφου στις 31 Μαρτίου 2023. Το δικαίωμα προαίρεσης (Call Option) της REGGEBORGH INVEST B.V. υπόκειται σε φυσικό ή οικονομικό (με μετρητά) διακανονισμό κατά τη διακριτική ευχέρεια του κατόχου των μετοχών του δικαιώματος προαίρεσης. Η Reggeborgh δεν δικαιούται να ασκεί τα δικαιώματα ψήφου που συνδέονται με τις μετοχές του δικαιώματος προαίρεσης (call option) κατά τη διάρκεια της περιόδου άσκησης του εν λόγω call option. Η REGGEBORGH INVEST B.V. δεν ελέγχεται από κανένα φυσικό πρόσωπο ή νομική οντότητα, σύμφωνα με το άρθρο 3 του Ν. 3556/2007.