Bloomberg: 738 εκατ. ευρώ αναμένεται να αντλήσει το Ελευθέριος Βενιζέλος από την IPO

Το ποσό των 738 εκατ. ευρώ αναμένεται να αντλήσει ο Διεθνής Αερολιμένας Αθηνών από αρχική δημόσια προσφορά, με την τιμή στο υψηλότερο σημείο του εύρους, όπως μεταδίδει το Bloomberg News.

Ελευθέριος Βενιζέλος: Ανοίγει ο δρόμος για την εισαγωγή του αεροδρομίου στο Χρηματιστήριο

Όπως σημειώνει το οικονομικό πρακτορείο, το ενδιαφέρον των επενδυτών για την πώληση του 30% του μεριδίου της κύριας τουριστικής πύλης της Ελλάδας, του Διεθνούς Αερολιμένα Αθηνών, ήταν τόσο μεγάλο που η ζήτηση ξεπέρασε το μέγεθος της συμφωνίας λίγες ώρες μετά το άνοιγμα των βιβλίων.

Η IPO έχει προγραμματιστεί να ολοκληρωθεί την Πέμπτη, ενώ η διαπραγμάτευση των μετοχών θα ξεκινήσει στις 7 Φεβρουαρίου.

Η εταιρική αξία του ΔΑΑ

Σημειώνεται ότι, όπως αναφέρεται σε πρόσφατο άρθρο στο Reuters Breakingviews, με καθαρό χρέος 405 εκατομμυρίων ευρώ στα τέλη Σεπτεμβρίου και 460 εκατομμύρια ευρώ σε μετρητά μερίσματα που οφείλονται στους επενδυτές πριν από την IPO από τότε έως τώρα, ο φορέας εκμετάλλευσης του αεροδρομίου θα έχει εταιρική αξία περίπου 3,3 δισεκατομμυρίων ευρώ.

«Αυτό δεν είναι υπερβολικό. Με 7,6 φορές το ετήσιο EBITDA του 2023, περίπου 430 εκατομμυρίων ευρώ, η αποτίμηση του ΔΑΑ φαίνεται φθηνή σε σύγκριση με τα μέσα υστερούντα πολλαπλάσια περίπου 11 για τον κλάδο, σύμφωνα με τους υπολογισμούς τους Breakingviews με βάση τα δεδομένα LSEG», σημειώνεται.

«Αυτό θα εξασφαλίσει μια ομαλή απογείωση στην αγορά. Οι υφιστάμενοι μέτοχοι θα φύγουν ούτως ή άλλως ευχαριστημένοι: τα γενναιόδωρα μερίσματα πριν από την IPO θα πρέπει να εξασφαλίσουν ότι η ελληνική κυβέρνηση θα λάβει έως και 1,2 δισεκατομμύρια ευρώ με την πώληση, διατηρώντας παράλληλα το δάχτυλό της στην εταιρεία του αεροδρομίου.»

Η διάθεση μετοχών του ΤΑΙΠΕΔ

Υπενθυμίζεται ότι σε θεσμικούς επενδυτές, το επενδυτικό κοινό και στους υφιστάμενους ιδιώτες μετόχους μέσω ιδιωτικής τοποθέτησης διατίθεται το 30% των μετοχών του ΔΑΑ που κατέχει σήμερα το ΤΑΙΠΕΔ. Μετά την ολοκλήρωση της διαδικασίας το Υπερταμείο θα διατηρήσει τη συμμετοχή του 25%.