Intrum: Αναζητά προστασία από τους πιστωτές για να γλιτώσει την πτώχευση – Βουνό το χρέος των 4,7 δισ. δολ.

Αίτηση εθελοντικής προστασίας κατά της πτώχευσης  βάσει της αμερικανικής νομοθεσίας, προσπαθώντας να αναδιαρθρώσει τα οικονομικά της και να διασωθεί από ένα συσσωρευμένο χρέος ύψους 4,7 δισ. δολ. ανακοίνωσε ότι υποβάλλει η Intrum, ο μεγαλύτερος διαχειριστής κόκκινων δανείων της Ευρώπης, με έδρα τη Σουηδία και με παρουσία σε περισσότερες από 20 αγορές σε όλη την ήπειρο.

Η εταιρεία έχει αντιμετωπίσει σειρά προκλήσεων τα τελευταία χρόνια, καθώς η πανδημία, η ενεργειακή κρίση και η εκτίναξη των επιτοκίων σε υψηλό είκοσι ετών έχουν συσσωρεύσει μη εξυπηρετούμενα δάνεια, με τις ανησυχίες να αυξάνονται για το καθαρό χρέος της Intrum ύψους 49,4 δισεκατομμυρίων σουηδικών κορωνών (4,69 δισεκατομμύρια δολάρια) στα τέλη Ιουνίου.

Η Intrum αναμένει να προκύψει από τη δρομολογημένη διαδικασία αίτησης πτώχευσης και τη διαδικασία αναδιοργάνωσή της με άφθονο χρόνο και ρευστότητα για να υλοποιήσει το επιχειρηματικό της σχέδιο και να είναι τοποθετημένη για μακροπρόθεσμη ανάπτυξη και επιτυχία», ανέφερε σε ανακοίνωσή της.

Ο servicer είχε κερδίσει υποστήριξη για αναδιάρθρωση χρέους από το 73% των πιστωτών της, αρκετή για να ενταχθεί στη αμερικανική διάταξη, αλλά λιγότερο από το 75% που απαιτείται για την πλήρωση των προϋποθέσεων για μια απλούστερη διαδικασία σύμφωνα με το βρετανικό δίκαιο ή ένα όριο 90% για μια πλήρως εθελοντική διαδικασία.

Η επίτευξη υψηλότερων επιπέδων συναίνεσης από τους πιστωτές θα απλοποιήσει την εφαρμογή και θα μειώσει το κόστος, δήλωσε τον Ιούλιο ο CEO Andres Rubio, προσθέτοντας ότι το 90% θα ήταν το βέλτιστο, με τα δύο τρίτα της ελάχιστης απαίτησης.

Καμία επίπτωση σε Ελλάδα

Αγώνας δρόμου

H Intrum έχει επιδοθεί από τις αρχές του χρόνου σε έναν αγώνα δρόμου για να σωθεί από τον τεράστιο όγκο χρεών που συσσώρευσε τα προηγούμενα χρόνια.

Υποβάθμισε την Intrum Σουηδίας, εταιρεία διαχείρισης χρέους, στη βαθμίδα CCC, ο οίκος αξιολόγησης Fitch Ratings, δεδομένου ότι υπάρχει «σημαντικά αυξημένη» πιθανότητα η επικείμενη αναχρηματοδότηση της εταιρείας να θεωρηθεί ως ανταλλαγή προβληματικού χρέους.

Τον προηγούμενο Ιούνιο, η Fitch Ratings υποβάθμισε τη μακροπρόθεσμη αξιολόγηση αθέτησης εκδότη (IDR) και την αξιολόγηση ανώτερου μη εξασφαλισμένου χρέους της Intrum AB (publ) σε «CCC» από «B».

Την ίδια περίοδο, η Τράπεζα της Ελλάδας έβγαλε «κίτρινη κάρτα» στην Intrum, απορρίπτοντας την αίτηση που κατέθεσε για την χορήγηση νέας άδειας, γιατί με βάση τον φάκελο που κατέθεσε δεν συμμορφωνόταν με το πλαίσιο λειτουργίας που διέπει τους servicers.

Ακολούθησε μέσα στον Ιούλιο η υποβάθμιση της αξιολόγησης CFR της Intrum από τη Moody’s, σε Caa2 από Caa1 προηγουμένως, και της ανώτερης αξιολόγησης μη εξασφαλισμένου χρέους της σε Caa3 από Caa2, τονίζοντας μεταξύ άλλων ότι η κεφαλαιακή της δομή δεν ήταν βιώσιμη.

«Η υποβάθμιση του CFR της Intrum σε Caa2 αντανακλά την άποψή μας ότι μετά την αναδιάρθρωση της συνεχιζόμενης δραστηριότητας και μετά τη μερική πώληση χαρτοφυλακίου στην Cerberus με μείωση του EBITDA σε περίπου 10,5 δισ. σουηδικές κορόνες (SEK) μέχρι το τέλος του έτους 2024, η κεφαλαιακή δομή της εταιρείας θα παραμείνει μη βιώσιμη», ανέφερε η Moody’s.